Une lettre de crédit est un engagement écrit émis par une banque, garantissant le paiement d'un acheteur à un vendeur dans les délais et pour le montant convenu. Si l'acheteur est défaillant, la banque couvre le montant dû. Elle est souvent proposée comme une facilité de financement.
Dans le commerce international, elle est indispensable en raison des distances, des différences législatives et du manque de connaissance mutuelle entre les parties.
Instrument négociable, elle est payée par la banque émettrice au bénéficiaire ou à sa banque désignée. Si transférable, le bénéficiaire peut céder ce droit à un tiers.
Les banques exigent une garantie (titres ou espèces) et perçoivent des frais proportionnels au montant. Les transactions internationales sont régies par les Règles et Usages Uniformes relatifs aux Crédits Documentaires (RUU 600) de la Chambre de Commerce Internationale (CCI).
Paiement direct par la banque émettrice au bénéficiaire. À l'opposé, la lettre stand-by sert de garantie secondaire.
Permet des tirages multiples dans une limite et une période définies, idéale pour des relations continues.
Garit les paiements à l'étranger via des banques partenaires.
Une seconde banque (souvent celle du vendeur) ajoute sa garantie, protégeant contre les défaillances.
Des banques comme Citibank ou Bank of America émettent des lettres de crédit pour des acheteurs en zones instables (Amérique latine, Afrique, etc.). Fournies en 2 jours ouvrables, elles minimisent les risques pays et de crédit, via une succursale confirmatrice.
La commerciale assure un paiement unique direct ; la renouvelable permet plusieurs tirages sur une période (souvent 1 an) pour des partenaires réguliers.
[]