Un contrat de rente de longévité qualifié (QLAC) est un type de rente différée financée par un investissement d'un régime de retraite qualifié ou d'un compte de retraite individuel (IRA).
Une rente QLAC offre des versements mensuels garantis jusqu'au décès et est à l'abri des baisses du marché boursier. Tant que la rente est conforme aux exigences de l'Internal Revenue Service (IRS), elle est exemptée des règles de distribution minimale requises (RMD) jusqu'à ce que les versements commencent après la date de début de rente spécifiée.
L'une des plus grandes craintes que beaucoup de gens ont en vieillissant est de survivre à leur argent. Un QLAC est un véhicule d'investissement qui permet de convertir les fonds d'un régime de retraite qualifié, tel qu'un 401(k), un 403(b) ou un IRA, en une rente.
Une rente est un contrat acheté auprès d'une compagnie d'assurance dans lequel l'acheteur verse à la compagnie d'assurance soit une somme forfaitaire, soit une série de primes. À un moment donné dans le futur, la compagnie d'assurance rembourse le propriétaire de la rente, appelé le rentier. Le nombre d'années pendant lesquelles le propriétaire reçoit des paiements dépend du type de rente achetée.
Un contrat de rente de longévité qualifié fournit un revenu à vie une fois que la date de début de rente prédéfinie est atteinte. Plus un individu vit longtemps, plus un QLAC paie longtemps. L'un des avantages de l'utilisation des fonds de l'IRA pour acheter un QLAC est qu'il permet d'éviter de violer les règles de l'IRS RMD pour ceux qui atteignent l'âge de 72 ans. Une distribution minimale requise (RMD) est le montant minimum qui doit être retiré - selon l'IRS - de le solde du compte de retraite d'une personne chaque année à compter de l'âge de 72 ans.
Un QLAC permet un transfert de fonds IRA à utiliser pour acheter la rente. Étant donné qu'un QLAC est une rente différée, le produit permet de retarder les distributions jusqu'à une date ultérieure, mais au plus tard au 85e anniversaire de la personne. En d'autres termes, le montant qui a été transféré pour acheter le QLAC n'a pas de distributions minimales requises jusqu'à la date de paiement prédéterminée pour la rente.
Un autre avantage d'un QLAC est qu'il permet à un conjoint ou à quelqu'un d'autre d'être un corentier, ce qui signifie que les deux personnes nommées sont couvertes quelle que soit leur durée de vie (avec certaines conditions).
En effet, les QLAC agissent comme une assurance longévité. À ce titre, ils constituent un outil précieux dans la planification du revenu de retraite. L'IRS fixe un montant maximum annuel pouvant être utilisé pour acheter un QLAC à l'aide des fonds de l'IRA. En 2020 et 2021, une personne peut dépenser 25 % ou 135 000 $ (selon le montant le moins élevé) de son compte d'épargne-retraite pour acheter un QLAC via une prime unique.
L'âge maximum auquel les fonds QLAC peuvent être reportés
Les QLAC ont l'avantage supplémentaire de réduire les RMD d'une personne, auxquels les IRA et les régimes de retraite qualifiés sont toujours soumis, même s'ils n'ont pas besoin d'argent. Cela peut aider à maintenir un retraité dans une tranche d'imposition inférieure, ce qui a l'avantage supplémentaire de l'aider à éviter une prime d'assurance-maladie plus élevée.
Une fois que le revenu QLAC d'un retraité commence à couler, cela pourrait augmenter son impôt à payer. Cependant, s'il est géré correctement, tout impôt supplémentaire peut être minimisé si d'autres sources de revenu d'épargne-retraite imposables sont dépensées en premier.
L'avantage promis des QLAC ne peut être atteint que si les règles fixées par l'IRS sont respectées. La distribution annuelle est basée sur la valeur du compte à la fin de l'année précédente.
Une option pour tirer le meilleur parti des QLAC consiste à les échelonner, ce qui impliquerait d'acheter un QLAC chaque année pendant plusieurs années (de l'ordre de 25 000 $, par exemple). Une telle stratégie est similaire à la moyenne d'achat en dollars, ce qui est logique étant donné que les coûts des rentes peuvent fluctuer avec les taux d'intérêt. En d'autres termes, un QLAC pourrait être acheté chaque année, ce qui a le potentiel de réduire le coût moyen des contrats.
Tous les contrats de rentes échelonnées pourraient être structurés pour commencer à être payés la même année. Chaque contrat pourrait également voir ses versements échelonnés pour commencer à être versés à différentes années en fonction de l'âge du propriétaire et du moment où le revenu est nécessaire. Par exemple, le premier QLAC acheté pourrait commencer à payer à 78 ans, et le suivant pourrait commencer à 79 ans, et ainsi de suite. Cependant, les RMD devraient être prises avant l'âge de 85 ans.
Les acheteurs de QLAC ont souvent la possibilité d'ajouter un ajustement au coût de la vie à leur contrat, qui indexe la rente sur l'inflation. Cette décision dépend de l'espérance de vie, car l'ajustement au coût de la vie réduira le paiement initial du QLAC.
Le plus grand risque lié à l'achat d'un QLAC est la solidité financière de la société émettrice. S'il fait faillite, le QLAC peut ne pas être exécutoire. Les acheteurs de QLAC devraient envisager d'en acheter plusieurs auprès d'émetteurs différents pour limiter leur risque.
Le plus grand risque lié à l'achat d'un QLAC est la solidité financière de la société émettrice, car ils peuvent ne pas être exécutoires si l'entreprise fait faillite.
Prenez Shahana, qui a 67 ans et qui doit prendre sa retraite dans trois ans. Elle aimerait économiser sur les dettes fiscales de ses RMD. D'après les soldes actuels de son compte de retraite, le RMD de la première année de Shahana devrait être d'environ 84 000 $ une fois qu'elle aura atteint l'âge de 72 ans.
Mais Shahana a d'autres plans. Elle a fait des investissements dans d'autres actifs, tels que des actions, des obligations et des biens immobiliers, qui devraient lui fournir un flux de revenus pendant la retraite. En plus de cela, elle prévoit de consulter à temps partiel pour rester à jour dans son domaine et gagner de l'argent supplémentaire. Dans l'ensemble, elle s'attend à mener une vie de retraite confortable plutôt que somptueuse.
Pour se préparer adéquatement à ses vieux jours, elle investit 100 000 $ dans un compte QLAC à prime unique à partir de son épargne IRA qu'elle prévoit de retirer lorsqu'elle aura 85 ans. Cela retardera sa date de retrait RMD de 13 ans (à partir de 72 ans) pour les 100 000 $ qui a été utilisé pour acheter le QLAC.
Lorsque Shahana aura 85 ans, elle aura un revenu garanti du QLAC pour le reste de sa vie. Ce flux de revenus pourrait être une bouée de sauvetage potentielle si ses autres comptes IRA sont épuisés à ce moment-là.
De plus, l'argent mis de côté dans le QLAC est exclu de ses actifs IRA lors de la détermination de ses RMD annuels (jusqu'à ce qu'elle atteigne l'âge de 85 ans). L'effet réduirait les RMD de Shahana de 72 à 84 ans, entraînant une baisse des impôts sur le revenu au cours de ces années. Cependant, elle devra éventuellement payer des impôts sur le revenu sur les montants de distribution du QLAC, mais elle sera probablement dans une tranche d'imposition inférieure à 85 ans par rapport aux années précédentes.
